新需求爆發(fā)，稀土繼續(xù)大漲

工信部、市場監(jiān)管總局引發(fā)了《電機能效提升計劃（2021-2023年）》，《計劃》的根本目標是：節(jié)電、減排。

工業(yè)電機是社會耗電量最大的領(lǐng)域，根據(jù)中泰證券研報，2020年我國工業(yè)電機用電量占工業(yè)用電的75%，工業(yè)領(lǐng)域電機能效每提高3%，相當于三峽電站一年的發(fā)電量。

因此通過更換“高效節(jié)能電機”，節(jié)能減排的意義非常重大。《計劃》要求：到2023年，在役高效節(jié)能電機占比達到20%以上。

而當前，2級以上的高效節(jié)能電機比例僅在 8%左右，不考慮新增需求的情況下，假設(shè) 22-23 年12%的存量工業(yè)電機被改造成高效節(jié)能電機，其中 50%為稀土永磁電機，則年均新增磁材需求 2 萬噸以上。

每年2萬噸+的增量需求，體量堪比今年新能車對稀土的拉動。

原本只有“新能車”一個需求大幅拉動項，現(xiàn)在需求大幅拉動項*2，需求增長空間被打開。

在國家政策管控下，稀土供給的增量在未來2-3年也相對剛性，如今又一個需求爆發(fā)，讓原本緊俏的稀土行業(yè)更加供不應(yīng)求。